Κυριακή 13 Οκτωβρίου 2024
Στα 70 δισ. ευρώ τα κόκκινα δάνεια στην Ελλάδα
Τα κόκκινα δάνεια, που αποτελούν ένα από τα πιο μεγάλα κομμάτια του ιδιωτικού χρέους, φαίνονται μια δυσεπίλυτη υπόθεση τόσο για τους δανειολήπτες όσο και για τους διαχειριστές τους. Ποια είναι, όμως, τα χαρακτηριστικά της συγκεκριμένης αγοράς στη χώρα μας; Μια πρόσφατη μελέτη της Octane για τα κόκκινα δάνεια στην Ελλάδα καταγράφει αυτό το κομμάτι του ιδιωτικού χρέους. Ο συνολικός αριθμός των κόκκινων δανείων ανέρχεται σε 70 δισ. ευρώ. Από αυτά, 32 δισ. είναι δάνεια επιχειρηματικά, 16 δισ. καταναλωτικά και 22 δισ. στεγαστικά κόκκινα δάνεια.
Το ιδιωτικό χρέος δεν είναι απλή υπόθεση. Και γίνεται ακόμη δυσκολότερη όσο φεύγουμε από τα χρόνια της κρίσης, μια και αποτελεί κληρονομιά της κρίσης αυτής.
Γιατί; Διότι οι πιο εύκολες ανακτήσεις έχουν ήδη γίνει. Οι στρατηγικοί κακοπληρωτές έχουν ήδη καταγραφεί. Ο,τι έχει απομείνει εμπεριέχει σε μεγάλο βαθμό δάνεια ευάλωτων, πτωχευμένων ή ημιπτωχευμένων επιχειρήσεων, δάνεια με προβληματικά καλύμματα που δύσκολα ανακτώνται και δύσκολα πωλούνται.
Οι διαχειριστές κόκκινων δανείων προχώρησαν με τις πιο απλές και εύκολες ανακτήσεις, όπως ήταν φυσικό, στην αρχή της ενασχόλησής τους με τη συγκεκριμένη αγορά.
Τώρα, λοιπόν, έχουν να επιλύσουν το πιο δύσκολο κομμάτι των κόκκινων δανείων και να επιτύχουν ανακτήσεις σε αυτά.
Ωστόσο, τα πράγματα δυσκόλεψαν ακόμη περισσότερο για τους δανειολήπτες αλλά και για τις εταιρείες διαχείρισης από την άνοδο των επιτοκίων. Η άνοδος των επιτοκίων οδήγησε ανακτημένα δάνεια να γίνουν εκ νέου κόκκινα, αλλά πάγωσε και τη δευτερογενή αγορά κόκκινων δανείων διότι όσοι ασχολούνται με αυτή την αγορά δανείζονται προκειμένου να αγοράσουν κόκκινα δάνεια. Επομένως, η άνοδος των επιτοκίων κατέστησε ασύμφορη την αγορά.
Τα παραπάνω 70 δισ. ευρώ εκτός συστημάτων αναμένεται:
■ Είτε εφόσον υπάρχει κάλυμμα να οδηγηθούν σε πλειστηριασμό.
■ Είτε εφόσον δεν υπάρχει κάλυμμα ή δυνατότητα ρύθμισης να εξαϋλωθούν.
■ Είτε εντέλει να ρυθμιστούν και να επανέλθουν σταδιακά εντός τραπεζικού συστήματος.
H αγορά των NPLs έχει ωριμάσει αρκετά ώστε να επιτρέψει την ανάδυση της δευτερογενούς αγοράς προκειμένου να διενεργηθούν συναλλαγές κόκκινων δανείων, αναφέρει.
Πώς περιγράφει το τοπίο η Octane
Η δευτερογενής αγορά των ΜΕΔ, δηλαδή η μεταφορά χαρτοφυλακίων από fund σε fund και από fund σε τράπεζες, εξελίσσεται τα τελευταία χρόνια. Η δευτερογενής αγορά ασχολείται με δάνεια που έχουν ήδη αλλάξει χέρια στο πλαίσιο τιτλοποιήσεων ή πωλήσεων.
Από το 2021 έως τον Σεπτέμβριο του 2023 πραγματοποιήθηκαν πλέον των 44 συναλλαγών σε κόκκινα δάνεια, με συνολική αξία άνω των 65 δισ. ευρώ, προσφέροντας νέα δυναμική στην αγορά.
Ωστόσο η άνοδος των επιτοκίων ανέκοψε τη δυναμική αυτή.
Η επιστροφή των ρυθμισμένων δανείων στις τράπεζες και την οικονομία αναμένεται να παίξει καθοριστικό ρόλο την περίοδο 2024-2025 γιατί είναι κάτι που επιθυμούν οι τράπεζες και θα υποστηρίξει τους δείκτες τους και τα έσοδά τους.
Η απόδοση των ανακτήσεων σε χαρτοφυλάκια που τιτλοποιούνται στο πλαίσιο του «Ηρακλή» εκτιμάται ότι είναι κατά 25%-30% μικρότερη από τις αρχικές εκτιμήσεις που περιλαμβάνονται στα επιχειρηματικά σχέδια των τιτλοποιήσεων στο πλαίσιο του παγώματος των δημοπρασιών – ως αποτέλεσμα των πανδημικών επιπτώσεων, της αποχής των δικηγόρων κ.λπ.
Η μεταπώληση μερών των χαρτοφυλακίων μη εξυπηρετούμενων δανείων θα συμβάλει στην επίτευξη των στόχων που έχουν τεθεί στο πλαίσιο του Ηρακλή.
Η ΕΚΤ απαγορεύει την επιστροφή δανείων που έχουν πωληθεί ή τιτλοποιηθεί στην ίδια τράπεζα που τα εξέδωσε αρχικά. Ως εκ τούτου, τα πιστωτικά ιδρύματα μπορούν να αποκτήσουν δάνεια εξυγιασμένα από άλλες τράπεζες μέσω των εταιρειών διαχείρισης, κάτι το οποίο έχει γίνει κυρίως από μικρότερες τράπεζες.
Οι ευάλωτοι οφειλέτες είναι ένας από τους σκληρούς πυρήνες του προβλήματος, οι οποίοι εξαιρούνται και ορθώς από τον πλειστηριασμό.
Ωστόσο υπάρχει και μια σειρά οφειλετών που δεν είναι ευάλωτοι, δεν είναι στρατηγικοί κακοπληρωτές, δεν έχουν περιουσία και τέλος θα μπορούσαν να ανταποκριθούν σε μικρότερες ρυθμίσεις.
Η βελτίωση του εξωδικαστικού συμβιβασμού θα μπορούσε να βοηθήσει προς αυτή την κατεύθυνση. Αλλη βοήθεια θα μπορούσε να δώσει και ο φορέας απόκτησης και επαναμίσθωσης κατοικιών.
Η επιλογή εκείνου που θα δημιουργήσει τον φορέα θα γίνει από το υπουργείο Οικονομικών έπειτα από διεθνή διαγωνισμό το δεύτερο εξάμηνο του 2024.
Ο φορέας αναλαμβάνει να αγοράσει την κύρια κατοικία των οφειλετών που θα έχουν επιλεγεί ως ευάλωτοι και θα υποχρεώνεται να τους τη νοικιάσει για 12 έτη. Κατά τη διάρκεια της 12ετούς μίσθωσης ο φορέας υποχρεούται να μεταπωλήσει την κατοικία στον οφειλέτη, εφόσον η οικονομική του κατάσταση βελτιώνεται και είναι συνεπής με το χρονοδιάγραμμα αποπληρωμής του ενοικίου.
Το τίμημα μεταβίβασης ισούται με το 70% της εμπορικής αξίας του δικαιώματος ιδιοκτησίας του οφειλέτη. Ωστόσο το αγκάθι των πλειστηριασμών παραμένει.
Το 2023 διενεργήθηκαν 52.010 πλειστηριασμοί, ενώ το 2024, κατά την Octane, αναμένεται να γίνουν περίπου 40.000-50.000.
Kλειδί η εξυγίανση δανείων
Η εξυγίανση δανείων αποτελεί κλειδί για να λυθεί το πρόβλημα της αγοράς, μια και ένα εξυγιασμένο δάνειο καταδεικνύει πως παύει να υπάρχει κοινωνικό πρόβλημα για τον δανειολήπτη, όπως επίσης ότι οι servicers και οι τράπεζες έχουν κάνει σωστά τη δουλειά τους.
Τα funds μπορούν να κεφαλαιοποιήσουν την αυξημένη αξία των εξυγιασμένων δανείων πωλώντας τα και πραγματοποιώντας κέρδη από τις αρχικές τους επενδύσεις.
Αφού τα έχουν πουλήσει μπορούν να μειώσουν την έκθεσή τους σε κίνδυνο, ιδιαίτερα όταν οι προοπτικές της οικονομίας παραμένουν αβέβαιες.
Τα εξυγιασμένα δάνεια ενισχύουν τη φήμη όσων τα διαχειρίστηκαν και δημιουργούν πλατφόρμα για πρόσκληση νέων επενδυτών.
Σε τελική ανάλυση, η επανείσοδος των ρυθμισμένων δανείων στο τραπεζικό σύστημα και η ευρύτερη χρήση αυτών των πόρων αναμένεται να αποτελέσουν σημαντικό μοχλό ανάπτυξης.
Εγγραφή σε:
Σχόλια ανάρτησης (Atom)
Αρχειοθήκη ιστολογίου
-
▼
2024
(7699)
-
▼
Οκτωβρίου
(318)
- Χριστόφορος Κολόμβος: Φως στην καταγωγή του από Ισ...
- Δακτύλιος: Επανέρχεται από σήμερα στο κέντρο της Α...
- Μαραθώνας: Επεισοδιακή σύλληψη 27χρονου που προσπά...
- Ελλάδα: Οδηγός σε μία ημέρα μάζεψε 21.140 ευρώ σε ...
- Μέση Ανατολή: Ποιος είναι ο Μοχάμεντ Νταχλάν, που ...
- Ιλαρά και κοκκύτης: Συναγερμός από το ECDC για την...
- Οι άμεσες κινήσεις και τα πρόσωπα μετά την επανεκλ...
- Μπορέλ: Απαράδεκτες οι επιθέσεις του IDF κατά της ...
- Εθνική Ποδοσφαίρου: Συνεχίζει αήττητη στο Nations ...
- «Καταιγίδα» πλειστηριασμών για βιομηχανικά ακίνητα...
- Στόμα: Τι κρύβουν οι άφθες, τα έλκη και οι «σκασμέ...
- Στα 70 δισ. ευρώ τα κόκκινα δάνεια στην Ελλάδα
- Ρωσία: Ένας νεκρός από αναγκαστική προσγείωση Anto...
- Ενημέρωση για τη διαβίβαση προσωπικών δεδομένων στ...
- Μπορεί το ChatGPT να αντικαταστήσει τους ψυχολόγους;
- HAUSER and Aida Garifullina - Barcarolle LIVE at t...
- Yamaha R9
- Esteriore Brothers - Bella Ciao (Official Video)
- Vienna Light Orchestra
- ΗΠΑ: Η Χάρις κατηγορεί τον Τραμπ για «έλλειψη διαφ...
- Ιράν: Απαγορεύονται οι βομβητές και οι φορητοί ασύ...
- «Δεν υποκύπτω σε εκβιασμούς» λέει η Μελόνι μετά τη...
- Αλβανία ξεκινά στις 15 Οκτωβρίου τις ενταξιακές δι...
- Νέο Ψυχικό με Τζάκρη και Καπνισάκη ο Κασσελάκης με...
- Πώς το γιγάντιο ρωσικό drone «Κυνηγός» έπεσε στα χ...
- Toyota AE86
- Χιλιάδες σφαίρες, πυρομαχικά και όπλο εντοπίστηκαν...
- Honda για τα EV της Σειράς 0
- Το αναγκαστικό κατοχικό δάνειο που οφείλουν οι Γερ...
- Boeing: Η εταιρεία περικόπτει το 10% του προσωπικο...
- Ανάλυση CNN: Η καθυστέρηση της απάντησης του Ισραή...
- Επίσκεψη της Σακελλαροπούλου στο Άουσβιτς: «Χρέος ...
- Ερντογάν για ελληνοτουρκικά: Συζήτηση για όλα τα θ...
- Κέρκυρα: Μου ζήτησαν €200.000 για να μου διευθετήσ...
- Καλλιμάρμαρο Παναθηναϊκό Στάδιο: Τα μυστικά μιας δ...
- Μεσολόγγι: Υπό έρευνα ο σκοπός για τον εμπρησμό βα...
- Έβερεστ: Βρέθηκαν λείψανα του Άντριου Ίρβιν, που ε...
- Γερμανία «κόβει», υπό όρους, τα επιδόματα σε πρόσφ...
- Τουρκία: Με τέλη υπέρ της αμυντικής βιομηχανίας θα...
- Αμερικανικές εκλογές: Η τελευταία ευκαιρία του Ιρά...
- Τουρκικά ΜΜΕ: Πράσινο φως από τη Γερμανία στην αγο...
- Ξάνθη: Έδιωξαν τον μουφτή Κομοτηνής από τζαμί
- DW: Κρατάει χρόνια η σχέση Τραμπ-Πούτιν
- Λίβανος: Βρέθηκε η σορός του Ιρανού στρατηγού των ...
- Γερμανία: Ιρανός επιχείρησε να βάλει φωτιά σε κινη...
- Νέες απειλές από τον Ερσίν Τατάρ: Τα τουρκικά F-16...
- Hauser - Despacito LIVE in Estonia, Tartu 2024
- Τα ζώα με τις πιο ιδιαίτερες και θαυμαστές ικανότητες
- Βόλος: Μαθήτρια έκλεψε μηχανάκι και ξυλοκοπήθηκε ά...
- Λας Βέγκας: Τέλος εποχής για το ιστορικό καζίνο Tr...
- Aναγκαστική προσγείωση στη Νέα Υόρκη το Airbus της...
- Σάλος στη Γερμανία με ομοφοβικό ξέσπασμα παίκτη τη...
- Ποια είναι η ελληνική χελώνα; Μάθετε περισσότερα γ...
- Cumhuriyet: Οι Γερμανοί το ξανασκέφτονται για την ...
- Γαλάτσι: Συμπλοκή μεταξύ ανήλικων έξω από το 1ο ΕΠ...
- Ρόδος: Περιπετειώδης μεταγωγή Αζέρου διακινητή μετ...
- Πού χρησιμεύει η μαγειρική σόδα αν έχετε κατοικίδια
- Νεπάλ: 18χρονος ορειβάτης έγινε ο νεότερος άνθρωπο...
- Ισραήλ έσπειρε τον φόβο στην καρδιά του Ιράν: Θρίλ...
- Ισραήλ ανακοίνωσε ότι εξόντωσε τον επικεφαλής του ...
- Hurriyet: Η Τουρκία θέλει συνομιλίες για λύση-πακέ...
- Κάμαλα Χάρις: Πάνω από 1 δισ. δολάρια έχουν συγκεν...
- Σερβία: Η βουλή απέρριψε την πρόταση της αντιπολίτ...
- Λίβανος: Το Ισραήλ «ισοπέδωσε» συνοικία της Βηρυτο...
- ΕΟΔΥ: Ένα σοβαρό κρούσμα γρίπης σε ΜΕΘ - Στους 17 ...
- Οργάνωσε με τα ξαδέρφια του τη δολοφονία της συζύγ...
- Ιράν - Sky News: Καρδιακή προσβολή υπέστη ο αρχηγό...
- Σκόπια: Αντισυνταγματικός ο νόμος των διορισμών στ...
- Τα «παντοτινά χημικά» μας κάνουν να χάνουμε τον ύπ...
- Πυροβολισμοί στη Σουηδία: Κάτω από 15 ετών ο συλλη...
- TANGO
- Tango Tzigane Jalousie
- Μην τον ρωτάς τον ουρανό - Τζένη Βάνου & Ορχήστρα ...
- Μίμης Πλέσσας - Το άγαλμα
- 4 νέα κορυφαία ρολόγια πρεσβευτές της «ήσυχης πολυ...
- Caterham Yamaha
- Ινδία: Πέθανε ο Ράταν Τάτα, πρώην πρόεδρος του ομί...
- Αλβανία: Με δώρο καμικάζι drones στα Τίρανα ο Ερντ...
- Απείλησε ότι θα σκοτώσει τη σύζυγό του επειδή δεν ...
- Συμφωνία των Ποσοστών: Σαν σήμερα Τσώρτσιλ και Στά...
- Ξυλοκόπησε την πρώην σύντροφό του στη μέση του δρό...
- Σπείρα έκανε 21 διαρρήξεις με λεία πάνω από μισό ε...
- Νεκροί από χτυπήματα των IDF δύο διοικητές της Χεζ...
- Ηράκλειο: Συνελήφθη ανήλικος που οδηγούσε φορτηγάκ...
- Ερντογάν: Στην Αλβανία σήμερα, θα εγκαινιάσει το μ...
- Σε δομή της Λέσβου Ιρανός δολοφόνος που αναζητούσε...
- Το ISIS επέστρεψε, υποστηρίζει ο επικεφαλής των βρ...
- Οικογένεια Βγενόπουλου: Νέοι εκούσιοι πλειστηριασμ...
- Βίκτορ Όρμπαν: Του πέταξαν χρήματα και τραγούδησαν...
- Ντόναλντ Τραμπ: «Έχω πάει στη Γάζα και είναι δύσκο...
- Το ISIS επέστρεψε, υποστηρίζει ο επικεφαλής των βρ...
- Καθήκοντα διοικητή εν πλω της επιχείρησης «Irini» ...
- Νέα πρόκληση από τον Φειδία της Κύπρου: Τον καταγγ...
- Ο βουλευτής της Νίκης με τους… καλικάντζαρους επιμ...
- Τροχαίο δυστύχημα με έναν 52χρονο νεκρό στην Ποσει...
- Ντέμης Χασάμπης: Από σχεδιαστής video games, κάτοχ...
- Αλάσκα: Η νικήτρια του διαγωνισμού «Εβδομάδα Χοντρ...
- Bentley - H ανανεωμένη γκάμα των μοντέλων Mulliner
- Αυτές είναι οι 9 χώρες στον κόσμο που διαθέτουν πυ...
- Η ιστορία των ξεχασμένων ορυχείων σμύριδας στην Νάξο
- ► Σεπτεμβρίου (704)
- ► Φεβρουαρίου (837)
- ► Ιανουαρίου (1041)
-
▼
Οκτωβρίου
(318)
-
►
2023
(11198)
- ► Δεκεμβρίου (779)
- ► Σεπτεμβρίου (772)
- ► Φεβρουαρίου (1122)
- ► Ιανουαρίου (1018)
-
►
2022
(11200)
- ► Δεκεμβρίου (731)
- ► Σεπτεμβρίου (896)
- ► Φεβρουαρίου (960)
- ► Ιανουαρίου (1185)
-
►
2021
(17393)
- ► Δεκεμβρίου (1574)
- ► Σεπτεμβρίου (1499)
- ► Φεβρουαρίου (1454)
- ► Ιανουαρίου (1497)
-
►
2020
(23158)
- ► Δεκεμβρίου (1599)
- ► Σεπτεμβρίου (1967)
- ► Φεβρουαρίου (2081)
- ► Ιανουαρίου (2427)
-
►
2019
(23814)
- ► Δεκεμβρίου (2676)
- ► Σεπτεμβρίου (2114)
- ► Φεβρουαρίου (1615)
- ► Ιανουαρίου (1648)
-
►
2018
(16714)
- ► Δεκεμβρίου (1126)
- ► Σεπτεμβρίου (1200)
- ► Φεβρουαρίου (1946)
- ► Ιανουαρίου (1812)
-
►
2017
(7347)
- ► Δεκεμβρίου (1712)
- ► Σεπτεμβρίου (714)
- ► Φεβρουαρίου (134)
- ► Ιανουαρίου (174)
-
►
2016
(2893)
- ► Δεκεμβρίου (277)
- ► Σεπτεμβρίου (107)
- ► Φεβρουαρίου (375)
- ► Ιανουαρίου (524)
-
►
2015
(10911)
- ► Δεκεμβρίου (256)
- ► Σεπτεμβρίου (273)
- ► Φεβρουαρίου (1965)
- ► Ιανουαρίου (2523)
-
►
2014
(21554)
- ► Δεκεμβρίου (2811)
- ► Σεπτεμβρίου (1799)
- ► Φεβρουαρίου (1354)
- ► Ιανουαρίου (1501)
-
►
2013
(16071)
- ► Δεκεμβρίου (1318)
- ► Σεπτεμβρίου (1328)
- ► Φεβρουαρίου (1328)
- ► Ιανουαρίου (1141)
-
►
2012
(9024)
- ► Δεκεμβρίου (1035)
- ► Σεπτεμβρίου (520)
- ► Φεβρουαρίου (2)
- ► Ιανουαρίου (1)
Δεν υπάρχουν σχόλια:
Δημοσίευση σχολίου